Инструменты Информация FAQ Маркет-мейкеры Стратегии Калькуляторы Графики Новости Контакты

Физлицам

Проспект по фьючерсам ОФЗ для физлиц

 
 


 

Фьючерсы ОФЗ – единственный инструмент биржевого рынка, позволяющий брать частному инвестору плечо на облигациях.
Фьючерсы ОФЗ  = покупка/продажа облигаций правительства РФ – облигаций федерального займа (ОФЗ)  – с 60 – 20 плечом.
Цена фьючерса меняется за счет изменения длинных (длинных – от одного года) процентных ставок.
Движения цены по облигации и изменения процентных ставок взаимно обратны:

Процентные ставки Цена на облигацию
Рост Падение
Падение Рост

Дюрация облигации - показывает,  на сколько изменяется цена облигации при изменении процентной ставки:

[Изменение цены по облигации] = - [Дюрация] x [Изменение доходности по облигации]

Дюрация – взвешенный срок ожидания платежей по облигации – купонов и номинала: публикуется на сайте

 

Самые волатильные фьючерсы – фьючерсы на пятнадцатилетние ОФЗ, т.к. имеют наибольшую дюрацию.

Рассчитать P&L по стратегии и оптимальный размер гарантийного обеспечения можно с помощью калькулятора по фьючерсам ОФЗ для частного инвестора

Вебинары

           

Презентации

Текущее состояние ставок (доходностей) по ОФЗ – отражается кривой доходности – см. раздел "Кривая доходности"

 

Измнение ставок – см. раздел "Динамика кривой"

Copyright © Московская Биржа, 2011 - 2018. Все права на информацию и аналитические материалы, размещенные на настоящем интернет-представительстве Биржи, защищены в соответствии с российским законодательством. Воспроизведение, распространение и иное использование информации, размещенной на сайте Биржи, или ее части допускается только с предварительного письменного согласия Биржи.